JPMorgan Asset Management (JPMAM) et State Street Global Advisors (SSGA) ont confirmé leur départ de Climate Action 100+ (CA100+), une coalition d'investisseurs qui pousse les entreprises à agir contre le changement climatique, comme l'a rapporté Reuters le 15 février. BlackRock [BLK:US], signataire de Climate Action 100+, a également transféré son adhésion à sa branche internationale plus petite pour limiter son implication. Les décisions des plus grands gestionnaires d'actifs du monde ont été prises après que CA100+ a récemment demandé aux signataires d'intensifier la pression sur les entreprises polluantes pour qu'elles décarbonent. Le retrait des trois sociétés d'investissement signifie que près de 14 000 milliards de dollars d'actifs totaux quittent l'initiative.

En juin dernier, CA100+ a annoncé le passage de ses exigences de « phase 1 » axées sur l’amélioration de la gouvernance, la réduction des émissions et l’amélioration des informations financières liées au climat à la deuxième phase, au cours de laquelle les signataires doivent inciter les sociétés de portefeuille à réduire activement leurs émissions. Cependant, BlackRock a noté que la stratégie de « phase 2 » est en conflit avec les lois américaines exigeant que les gestionnaires de fonds agissent uniquement dans l’intérêt économique à long terme de leurs clients. En outre, SSGA a également souligné l’incohérence entre la stratégie de « phase 2 » et l’approche indépendante de l’entreprise en matière de vote par procuration et d’engagement auprès des sociétés de portefeuille. Pendant ce temps, State Street [STT:US] et BlackRock, parmi d’autres entreprises rejoignant des groupes d’action collective pour le climat, subissent une pression politique accrue de la part des politiciens républicains américains. En décembre dernier, la Chambre des représentants des États-Unis a lancé des enquêtes antitrust sur les pratiques ESG de BlackRock et State Street. Les républicains de la commission judiciaire s’inquiètent du fait que l’investissement ESG, axé sur les objectifs environnementaux, pourrait détourner les gestionnaires d’actifs d’investir dans le meilleur intérêt de leurs clients.

Sources :

https://www.reuters.com/sustainability/sustainable-finance-reporting/jpmorgan-fund-arm-quits-climate-action-100-investor-group-2024-02-15/

https://www.climateaction100.org/news/climate-action-100-announces-its-second-phase/

https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-02-15/jpmorgan-state-street-decide-to-leave-industry-s-biggest-climate-group

https://www.ft.com/content/3ce06a6f-f0e3-4f70-a078-82a6c265ddc2