Une nouvelle étude menée par la Banque centrale européenne (BCE) révèle un lien direct entre les pratiques de prêt des banques de l'Union européenne et les activités des entreprises liées au climat. L'étude, dirigée par Carlo Altavilla et ses collègues, montre que les banques intègrent de plus en plus le risque climatique dans leurs décisions de prêt, en appliquant des taux d'intérêt plus élevés aux entreprises dont les émissions de gaz à effet de serre (GES) sont élevées, alors qu'elles offrent des taux plus bas à celles qui s'engagent à réduire leur impact sur l'environnement. 

Ce changement s'aligne sur les efforts mondiaux de lutte contre le changement climatique, en particulier à la suite de l'Accord de Paris de 2015, qui vise des émissions nettes nulles d'ici 2050. L'initiative Science Based Targets (SBTi), lancée la même année, a joué un rôle central en guidant les entreprises, y compris les banques, à fixer des objectifs alignés sur la science du climat. L'étude a révélé que les banques signataires de l'initiative SBTi sont plus susceptibles d'offrir des conditions de prêt favorables aux entreprises qui travaillent activement à la décarbonisation. 

L'étude de la BCE a analysé les données des banques et des entreprises de l'UE entre septembre 2018 et décembre 2022, en se concentrant sur les pratiques de prêt, les taux d'intérêt et les divulgations sur le climat. Elle a révélé que les banques engagées dans la décarbonisation, telles que celles alignées sur le SBTi, utilisent efficacement leurs pratiques de prêt pour influencer le comportement des entreprises, en accordant des prêts moins chers aux entreprises qui réduisent leurs émissions de GES et en pénalisant celles qui sont plus polluantes. 

Ces résultats soulignent l'importance croissante des critères ESG (environnementaux, sociaux et de gouvernance) et des rapports de durabilité dans l'élaboration des décisions financières. Alors que le risque climatique continue d'imprégner le secteur bancaire, l'étude montre comment des outils tels que le SBTi et les rapports sur le développement durable sont mis à profit pour mener des actions significatives sur le changement climatique dans l'Union européenne. 

Sources : 

https://www.forbes.com/sites/jonmcgowan/2024/08/26/eu-banks-charge-higher-interest-rates-to-companies-with-high-ghg-emissions/ 

https://www.ft.com/content/c2408062-68c4-4a50-af9a-29099e95dda1 

https://carbon-pulse.com/315727/ 

https://www.responsible-investor.com/climate-laggards-pay-significantly-higher-bank-interest-rates-ecb-finds/